【外貨預金】【FX】外貨預金ってどうなの！？｜外貨預金と外国為替証拠金取引（FX）を比べてみた

外貨預金という、預金があります。
「預金」と聞くと、リスクは少なく感じます。

一方、外国為替証拠金取引（FX）という取引商品があります。
こちらは、みなさんのイメージでは、ハイリスクというイメージを持っている方が多いと思います。

今回は、外貨預金と、外国為替証拠金取引（FX）を比較して、お得なのはどちらか、メリットを
どのように享受すればいいかを、考察してみたいと思います。

外貨預金

イオン銀行の外貨預金を参考に、外貨預金を考察していきます。

外貨預金の「手数料」

預入時の円→外貨への交換手数料無料…だけど…

預入時の為替手数料は無料とのことですが、
「※外貨→円への払戻時には当行所定の為替手数料がかかります。」とのことです。

そこで、この為替手数料っていくら？と調べてみたところ、外貨預金　為替手数料が明示されて
いました。

米ドルの外貨預金の場合、

円→米ドル預入（TTSレート）　　0円
米ドル→円払出（TTBレート）　0.5円

となっています。

「なんや、たったの50銭かぁ～」と思った方、ちょっと待って！！ｗ

この「50銭」は、1ドル当たり「50銭」かかります。
すなわち、本日の米ドル円レート$1=\106.8で計算すると、この手数料率は、

　0.5円／106.8円＝0.47%

の手数料がかかるとご理解ください。

外貨預金で10,000ドル払い出すときに必要な手数料は？

例えば、10,000ドル貯まったので、円で払い出そう♪と、払い出した場合、

　10,000ドル×106.8円／ドル＝1,068,000円

から、手数料5,000円引かれて、

　1,068,000円－5,000円＝1,063,000円

しかもらえないということになります。

外貨預金の「金利」

外貨預金の金利についても、イオン銀行の外貨預金トップページに明示されていますので、この数値
をもとに考察していきます。

米ドルの普通預金金利が好金利！…らしい

…高金利じゃないのねｗ

というツッコミは一旦置いておいて、金利一覧を下記にピックアップしました。

まあ、たしかに、円のまま普通の銀行に預けるよりは好金利なのかもしれませんが…といったレベル
です。

複利計算してみる

さきほどの金利表から、一番金利が高い米ドル1年定期に預けた場合の年毎の総額、金利分を以下に
計算してみました。

（条件）預入元本　100万円
　　　　金利　米ドル外貨定期預金（1年）　税引後金利0.119%
　　　　為替レートは一定と仮定する。

	総額	金利分	資産増加%
元本	1,000,000	－	－
1年後	1,001,190	1,190	0.119%
2年後	1,002,381	2,381	0.238%
3年後	1,003,574	3,574	0.357%
4年後	1,004,769	4,769	0.477%
5年後	1,005,964	5,964	0.596%
6年後	1,007,161	7,161	0.716%
7年後	1,008,360	8,360	0.836%
8年後	1,009,560	9,560	0.956%
9年後	1,010,761	10,761	1.076%
10年後	1,011,964	11,964	1.196%

４年目のところを赤文字にしましたが、この４年目で、0.477%の資産増加となります。

この数字…、記憶にありませんか？？

そうです！！
この0.477%、実は、最初に説明した、外貨→円への交換手数料とほぼ同じなんです！！

これは、何を表しているかというと、

　お金を４年預けても全くお金は増えない！！

ということになります。

為替変動によってお金が増えるチャンスはあるが、当然…

外貨預金には、為替変動によって、お金が増えるチャンスはあります。

例えば、預入時、$1＝100円で、100万円預け入れたとします。

払出時、$1＝120円になっていた場合、預けた100万円は、

　120万円（＋金利ー手数料）

を受け取ることが出来ます。

「じゃあ、金利に頼らなくても儲けられるじゃん♪」と思った方！もいっかい待って！！ｗ

当然、リワード期待もあれば、リスクもあります。

払出時、円高がめちゃくちゃ進行し、$1＝80円になっていた場合、預けた100万円は、

　80万円（＋金利ー手数料）

と、めっちゃお金が減ってしまいます。

外貨預金、「預金」と名がつくので、リスクはないのでは？もしくは小さいのでは？？と思ってしまい
がちですが、外貨預金には為替変動リスクがついて回るということは、理解しておいてください。

外国為替証拠金取引（FX）

では、次に、外国為替証拠金取引（FX）について、さきほどの外貨預金と同じ観点で、検証してみたい
と思います。

FX取引の「手数料」とは？

まず、FX取引の「手数料」について、考察します。

FX取引でも、「手数料」は発生します。

FX取引での「手数料」は、「スプレッド」と呼ばれておりますが、上記で解説した「TTBレート」と
「TTSレート」との差額と同じです。

上記の外貨預金の例では、TTSレートと、TTBレートの間に、「0.5円」のスプレッドがあるという
ことになります。

では、FXの場合のスプレッドはどの程度なのか、確認します。

OANDA Japanスプレッド比較

FXの場合、通貨によりスプレッドは異なりますので、外貨預金のところで登場しました、米ドル／円、
オーストラリアドル／円、ニュージーランドドル／円のスプレッドをピックアップします。

なお、さきほど紹介した、外貨預金の手数料（スプレッド）は、50銭（0.5円）でした…

なんと！！FX取引手数料、外貨預金との比較で、1/50～1/166と、手数料激安です！！！

FXで10,000ドル払い出すときに必要な手数料は？

外貨預金で計算したのと同様、10,000ドル（アメリカドル）を円で払い出した場合の手数料を計算
します。

$1=¥106.8とすると、スプレッド0.3銭ですので、払戻時は、

　¥106.8-¥0.003＝¥106.797

で、円に払い戻してもらえます。

よって、10,000ドルを円に交換した時の払戻金額は、

　$10,000　×　¥106.793　＝　¥1,067,930

となります。

さきほど、外貨預金で同じ条件で計算した払戻金額は、¥1,063,000でした。

なんと！その差4,930円！！

手数料に関しては、外貨預金よりFXのほうが有利であることがわかりました。

FXの「金利」ってどうなの？

次に、FXの「金利」について、考察します。

FX取引でも、金利は発生します。

この金利を、FXでは「スワップ金利」といい、

低金利通貨から高金利通貨を買うと、金利を受け取ることが出来ます。
高金利通貨から低金利通貨を買うと、金利を支払わなくてはいけません。

FX業者「OANDA Japan」のスワップ金利データを元に、米ドル円を買った場合の299日間
（2020年5月2日～2021年2月28日）のスワップ金利の平均値を出してみました。

　平均　8.05円／日　（1万ドル当たり）

1年（365日）の受取金額_{※ホントは毎日スワップ金利もらえるのですが、ここは単利計算で…}は、

　8.05円／日×365日＝2938.25円　（1万ドル当たり）

$1=¥106.8として、上記を年利換算すると、

　2938.25円／（106.8(\/$)×$10,000）＝0.275%（税引前）

となりました。_{※FX業者により、スワップポイントは異なりますので、ご注意ください。}

さきほど、外貨預金の金利は、1年預入の定期預金で0.15%（税引前）でした。

よって、金利についても、外貨預金より、FXスワップポイントのほうが有利であることがわかり
ました。

どうして、FXのほうが「リスクが大きい」と思われているのか？

ここまで、外貨預金とFXの、「手数料」「金利」を比較し、圧倒的にFXのほうが有利であるという
結論に至りました。

しかし、一般的に、「FXはリスクが大きい！」「FXはギャンブルだ！」という声をよく聞きます。

なぜ、このような評価になっているのか、下記に考察していきます。

FXはレバレッジを掛けた取引が可能＝リスクが大きくなる

FXは、「外国為替証拠金取引」と呼ばれるように、証拠金（実際に預け入れるお金）の、数十倍～
数百倍の取引を行うことが可能です。
_{※日本の金融庁に金融商品取引業登録を行っている業者は25倍までです。
　登録なしの業者を使うと…ですが、無登録業者はオススメできません。}

たとえば、100万円持っていて、$1＝¥100の時に、米ドルを買うとした場合、外貨預金では、

　\1,000,000　／　¥100　=　$10,000

と、1万ドルを持つことになります。

一方、FXで、フルレバレッジ（＝25倍とします）を掛けて米ドルを買うと、

　\1,000,000　×　25倍　＝　\25,000,000
　\25,000,000　／　¥100　＝　$250,000

と、なんと、25万ドルも持てることになります♪

しかし、為替相場は変動します…

もし、外貨預金で、$1=¥100の時に100万円を米ドルにして預けて、$1=¥80の時に払い戻せば、

　預入時　\1,000,000　／　¥100　=　$10,000
　払出時　$10,000　×　\80　＝　¥800,000　_{（金利手数料除く）}

となり、20万円の損失となります。

一方、FXでフルレバレッジ取引をしている場合、どうなるでしょうか？
同じく、$1=¥100の時に100万円を米ドルにして預けて、$1=¥80の時に払い戻したとします。

　預入時　¥25,000,000　／　¥100　＝　$250,000
　払出時　$250,000　×　\80　＝　¥20,000,000

となり、500万円の損失となります！！
_{※要するに損失も25倍…
※ちなみに、証拠金が100万円しか預けていませんので、普通の市況であれば、規定の証拠金維持率を割った地点で}
　_{強制決済されます。}

これが、「FXってリスク大きい！」「FXって怖い～」と言われる所以です。

こんな「リスク」があれば、外貨預金に対するFXのメリットを取りにいくの、怖いですね。

リスクは外貨預金並みで、FXのメリットを享受する方法

せっかく、FXのほうが外貨預金よりメリットが大きいのに、リスクが怖くてメリットを享受できない
のはもったいないですよね。

実は、リスクは外貨預金と同程度で、FXのメリットを享受する方法はあります！！

その方法とは…

　FXのレバレッジ１倍で外貨を購入する！

これだけです。

FXが危険なのは、「レバレッジ」をかけるからです。

レバレッジをかけるから、少し為替が逆に変動しただけで、証拠金が大きく減らしてしまいます。

もし、レバレッジ１倍で米ドルを買っているとすると、たとえば、アメリカという国が消滅して、
ドルがなんの価値もない状態になって、やっと自分が投資したお金がなくなるという状態になる
だけで、借金を抱えるようなことにはなりません。

また、そのリスクは、外貨預金で米ドルを買っていても、リスクは同等です。

よって、FXで、レバレッジは1倍で運用することで、リスクは外貨預金と同じで、金利、手数料の面
で外貨預金より有利に投資することが可能となります。

まとめ

以上、今回は、外貨預金と、外国為替証拠金取引（FX）を比較し、メリット、デメリットを考察した
上で、FXでの安全な取引について考察してみました。

外貨預金の手数料（＝スプレッド）について、少し広いなぁーと思っていましたが、FXと比べると
相当広いですね。

ちなみに、この知識を持ったうえで、機会あれば、空港の外貨両替所のTTSレート、TTBレートを
見てみてください。

きっと、両替したくなくなりますｗ　_{※でも、現地通貨持っていないと向こうで大変ですからね…}

空港の両替についても、実は日本の空港で両替もしくは、目的地の空港で両替、どちらが有利？と
いうのも、目的地によって差があったりしますが、その話はまた別途…

以上、投資判断の一助になれば幸いです。

※個人的な私見を含みます。
※投資に関する判断は自己責任にてお願いします。

※投資に関する格言集はこちら。
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外貨	外貨普通預金金利（年利）	外貨定期預金金利（預入期間1年）（年利）
米ドル	0.10% （税引後0.079%）	0.15% （税引後0.119%）
オーストラリアドル	0.01% （税引後0.007%）	0.03% （税引後0.023%）
ニュージーランドドル	0.01% （税引後0.007%）	0.03% （税引後0.023%）

通貨ペア	スプレッド
アメリカドル／円 ⇒	0.3銭（0.003円）外貨預金比　1/166
オーストラリアドル／円 ⇒	0.6～0.7銭（0.006～0.007円）外貨預金比　1/71～1/83
ニュージーランドドル／円 ⇒	1.0銭（0.01円）外貨預金比　1/50